9月23日周三，A股光伏板塊突然拉升，龍頭雙良節(jié)能6連板，協(xié)鑫集成、隆基股份、通威股份等大幅拉升。光伏板塊如此強(qiáng)悍，到底是因?yàn)槭裁茨兀?br />
財(cái)通證券認(rèn)為，隨著疫情影響逐步消退，下半年需求逐步釋放，高品質(zhì)硅料需求提升，部分光伏組件的主要原料多晶硅有望迎來(lái)供需反轉(zhuǎn)，市場(chǎng)價(jià)格將迎接向上拐點(diǎn)。預(yù)計(jì)2020年下半年多晶硅的合理含稅價(jià)在70元/千克左右，對(duì)于具有成本優(yōu)勢(shì)的龍頭企業(yè)而言，有望迎來(lái)量利齊升的高增長(zhǎng)。

面對(duì)硅料短缺、漲價(jià)的機(jī)會(huì)，上市公司也有所反應(yīng)。通威股份進(jìn)行了多晶硅擴(kuò)產(chǎn)，旗下全資子公司永祥股份表示，通威股份規(guī)劃到2023年，高純晶硅年產(chǎn)能將達(dá)到22萬(wàn)噸~29萬(wàn)噸。

從市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，多晶硅概念股的股價(jià)獲得不錯(cuò)的漲幅。光伏大龍頭隆基股份今年以來(lái)上漲183.65%，遠(yuǎn)超市場(chǎng)平均水平；陽(yáng)光電源、晶盛機(jī)電等個(gè)股的表現(xiàn)也不錯(cuò)。

可再生能源需求或?qū)⒈┰?光伏板塊前景看好

昨天，中國(guó)首次提出2060年實(shí)現(xiàn)碳中和。

首提2060年碳中和目標(biāo)，明確非化石能源主力地位。所謂碳中和，指的是通過(guò)非化石能源替代、植樹(shù)造林、碳捕捉等形式，抵消自身在一定時(shí)間內(nèi)直接或間接產(chǎn)生的溫室氣體排放總量，實(shí)現(xiàn)二氧化碳“零排放”。

中金公司夏雪認(rèn)為，后續(xù)圍繞這一目標(biāo)將出臺(tái)系列政策，其中非化石能源發(fā)展有望獲得再次提速：

如果以本世紀(jì)中葉我國(guó)每年50億噸標(biāo)準(zhǔn)煤的能源消費(fèi)總量以風(fēng)光水核四種電源供應(yīng)（2:4:1:1），相當(dāng)于累計(jì)風(fēng)電2000GW、光伏6800GW、水電600GW、核電300GW的裝機(jī)量（截止2019年末我國(guó)裝機(jī)為風(fēng)電210GW，光伏205GW，水電356GW，核電49GW），可再生能源空間很大。

還有碳捕捉和氫能這些新技術(shù)的應(yīng)用。

如果以2025年18%的非化石能源貢獻(xiàn)節(jié)點(diǎn)測(cè)算，十四五期間風(fēng)電光伏年均新增裝機(jī)將達(dá)到29和81GW，其中光伏年均裝機(jī)相當(dāng)于2019年的約3倍。

最近華創(chuàng)證券點(diǎn)評(píng)，根據(jù)大摩9月8日發(fā)布的報(bào)告，預(yù)計(jì)中國(guó)將上調(diào)“十四五”可再生能源比例的規(guī)劃，預(yù)計(jì)非化石能源將設(shè)定為2020年達(dá)到15%，2030年將達(dá)到20%。規(guī)劃上調(diào)將大力推動(dòng)國(guó)內(nèi)光伏裝機(jī)量，基于2025年國(guó)內(nèi)非石化能源比例達(dá)到18%以及2030年20%比例測(cè)算，預(yù)計(jì)未來(lái)每年光伏新增裝機(jī)有望達(dá)到55-60GW。

海外需求強(qiáng)勁

從全球來(lái)看，歐盟等地區(qū)同樣重視節(jié)能減排，這也可能為光伏產(chǎn)業(yè)帶來(lái)更多海外需求。

東吳證券稱(chēng)：

最新的《2030氣候目標(biāo)計(jì)劃》中提到，為了實(shí)現(xiàn)2030年減排55%的新目標(biāo)，在2021-2030年期間，歐盟每年需要比2011-2020年期間新增3500億歐元投資;與實(shí)現(xiàn)當(dāng)前40%的減排目標(biāo)相比，每年需額外新增約900億歐元。從2019年歐洲發(fā)電結(jié)構(gòu)看，主要能源還是以火電為主，占比40%，可再生能源主要以水電、風(fēng)電為主，合計(jì)占比36.7%，光伏發(fā)電占比僅3.9%。假設(shè)2030年可再生能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)占比提高到38%的水平，據(jù)我們測(cè)算，預(yù)計(jì)到2030年，火電地位弱化，發(fā)電占僅22.2%;可再生能源發(fā)電占比約65%，相比2019年提升超20pct。光伏逐漸成長(zhǎng)為主力能源形式，發(fā)電占比27.1%，成為歐洲發(fā)電結(jié)構(gòu)中占比最大的能源形式。